Лига Инвесторов

🔹Из чего выбираем ?

Я нашел 3 интересных варианта БПИФ. Все они инвестируют в инструменты денежного рынка (займы РЕПО), ориентируясь на ставку RUSFAR.

📌SBMM "Сбер – Сберегательный". Комиссии за управление — до 0,5% от СЧА в год.

📌LQDT "ВИМ - Ликвидность", старое название VTBM. Комиссия фонда: 0.5%. Для клиентов брокера ВТБ комиссии ниже, т.к. часть из них отсутствует.

📌AKMM "Альфа-Капитал Денежный рынок". Комиссия фонда: 0.34% (отметим, что они ниже).

А вот тут читаем, как не допустить ошибок при инвестировании в БПИФ.

🔹Что по чем (про доходность)

В качестве ориентира доходности можно использовать индекс RUSFAR - справедливая стоимость денег на Мосбирже. С учетом повышения ЦБ ставки стоимость денег довольно сильно возросла, что увеличивает доходность приводимых мной БПИФов. Это, кстати, находит свое подтверждение и в объемах сделок с БПИФ, которые начали расти еще с августа 2023. Т.е. данный фин. инструмент стал более востребованным в текущих реалиях рынка.

*Скажу честно, я на RUSFAR полагаться не стал и самостоятельно рассчитал ожидаемую годовую доходность для каждого из трех БПИФов. У меня получилось около 15%.

Выводы:

👉 Победителем у меня получается БПИФ AKMM от Альфа банка. Доходность та же, а вот комиссии существенно ниже. Но в случае, если ваш брокер ВТБ, более выгодным может оказаться его БПИФ LQDT.

👉 Инвестировать в БПИФ следует на срок от 2 недель и больше. Иначе не отобьете комиссии.

Прошу обратить внимание, что я выкладываю свои посты на разных площадках, потому рекомендую подписаться на мой тг канал, где они все есть в одном потоке. Так вы гарантированно ничего не пропустите.

Индекс Мосбиржи преодолел отметку в 3500 пунктов, появились новые рекомендации дивидендов, две компании выходят на IPO, Сбербанк, Магнит, Ростелеком представили отчеты, появились сроки обмена акций Яндекса, М.Видео будет проводить допэмиссию акций: об этом и многом другом читайте в традиционном обзоре за неделю.

Индекс Мосбиржи, дивиденды, IPO
🔸Индекс Мосбиржи на этой неделе вырос с 3449 до 3501 пункта. Индекс растет на отчётах компаний, рекомендациях новых дивидендов. Особенно растут лидеры: Сбербанк перед дивидендами, Лукойл, который на половину уже закрыл дивидендный гэп и Сургутнефтегаз после рекомендации дивидендов.

🔸Рекомендованы дивиденды:
- Россети Центр 0,06621 ₽ (10,99%). Последний день покупки 4 июля;
- Сургутнефтегаз для ао 0,85 ₽ (2,55%), для ап 12,29 ₽ (17%), до 17 июля;
- Ставрополэнергосбыт 0,3121725 ₽ (9,5% для ап, 9,29% для ао) до 4 июля.
Про дивиденды мая и июня писал тут.

🔸ПАО "Элемент", крупнейший в России производитель микроэлектроники, объявил о намерении провести IPO на СПБ Бирже в конце мая - в начале июня.

🔸ПАО "Ростелеком" выведет на IPO свою дочернюю компанию в сфере облачных услуг и ЦОДов - компанию "РТК-ЦОД". Параметры и сроки пока неизвестны. На данной новости акции Ростелекома подорожали на 10%.

Облигации, новые выпуски
🔸Индекс гособлигаций RGBITR снизился с 596 до 590 пунктов. Доходность длинных ОФЗ составляет уже более 14%, коротких 14,7%. Видимо доходности будут ещё расти: 15 мая был призвал несостоявшимся аукцион по размещению ОФЗ с постоянным купоном.

🔸Разместились/собрали заявки на размещении:
- ЕвразХолдинг Финанс 3Р1 (купон плавающий ключевая ставка +1,3% на 2,5 года);
- ЕвроСибЭнерго 1Р05 (купон 8,1% в юанях на 2,5 года);
- Гарант-инвест 2Р-09 (купон постоянный 17,6% на 2 года 5 месяцев);
- Новатэк 1Р2 (купон 6,25% в долларах с расчетами в рублях).

🔸На очереди следующие размещения облигаций:
- Акрон Б1Р4 (21 мая, купон до 8% в юанях на 2 года);
- АФК Система 1Р29 (21 мая, купон плавающий не более RUONIA +2,6% на 4 года);
- АФК Система 1Р30 (21 мая, купон плавающий не более ключевая ставка +2,4% на 4 года 3 месяца);
- Ростелеком 1Р7R (21 мая, купон плавающий не более ключевая ставка +1,35% на 3 года);
- ГазпромК 3Р2 (21 мая, купон плавающий не более ключевая ставка +1,5% на 4 года);
- ДОМ РФ 2Р4 (купон плавающий не более RUONIA +1,3% на 4 года).

Для покупки могут быть интересны:
- облигации с постоянным и ежемесячным начислением купонов (на случай снижения ключевой ставки);
- облигации с погашением через 3 и более лет подпадающие под ЛДВ (например чтобы повысить доходность на брокерском счете);
- облигации с плавающим купоном - флоатеры (на случай если ключевая ставка долго будет высокой).

Что интересного было на неделе?

🔸Рост ВВП РФ в I квартале 2024 года составил, по расчетам ЦБ, 4,6% в годовом выражении.

🔸Совет директоров ПАО "М.Видео" принял решение провести допэмиссию акций.

🔸"Газпром" нарастил поставки газа в Китай по газопроводу "Сила Сибири" - с 1 января по 12 мая 2024 года объем поставок на 37,4% г/г.

🔸Нидерландская Yandex N.V. (YNV), нынешняя холдинговая компания "Яндекса", подала заявление на делистинг своих акций с Мосбиржи. Дата делистинга - 10 июля, причем торги акциями YNV будут ограничены 14 июня. Акции YNV выкупит ЗПИФ "Консорциум.Первый", будущий инвестор МКПАО "Яндекс".
ЗПИФ предлагает обменять акции YNV на акции МКПАО в соотношении 1:1. Опцией выкупа могут воспользоваться инвесторы, которые до 30 ноября 2023 г. перевели бумаги в российский депозитарий.

🔸Сбербанк представил отчет за апрель. Подробнее читайте по ссылке.

🔸Выручка ПАО "Ростелеком" в I квартале по МСФО составила 173,8 млрд р. (+9%). Показатель OIBDA вырос на 4% - до 74,4 млрд рублей (+4%). Рентабельность по OIBDA сократилась до 42,8% с 45% за I квартал 2023 года.

🔸Выручка "Магнит" по итогам IV квартала 2023 года увеличилась на 10,5%, составив 686,7 млрд р.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про финансы и инвестиции.

Это традиционный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много интересного.

Рубль твердеет

Рубль снова всех рвёт и разрывает. Курс снизился с 92,25 до 90,95 рубля за доллар. Объявлен месяц крепкого рубля твёрдо и чётко. С 8 мая по 6 июня ежедневные продажи валюты Банком России в 10 раз больше продаж валюты в апреле.

Сегодняшний курс будет вспоминаться с чувством ностальгии, поэтому не стоит брезговать валютными активами в портфеле, например, замещайками или юаньками. Если конкретно, то вот бонды Акрона и Новатэка.

Индекс на годовых максимумах

Несмотря на укрепление рубля, индекс на новом годовом хае. Рост за неделю с 3 449 до 3 503 пунктов — очередная психологическая отметка пройдена. Долларовый РТС тоже вырос — с 1 178 до 1 212. Рост настоящий.

Начался главный дивидендный сезон года, но дивиденды выплачиваются с лагом после отсечек. Скоро придут дивы от Лукойла, значительную часть ждут на рынке.

Дивиденды

Продолжают объявлять дивиденды под основной дивидендный сезон. Отсёкся Акрон. Объявились СНГ-ап (17,6%), Россети Ц (10,69%), Позитив (1,69% + к 1,72%), Ставропольэнергосбыт (9,4%), ТРК (5,4% ап/2,1% ао). Наконец-то Сургут родил дивиденды!

Ближайшие объявленные дивиденды:

Напоминаю о том, что есть мнения экспертов по дивидендам, смотрите:

• Топ-10 дивидендных акций от Sber CIB на 2024 год (NEW)

• Топ-10 акций с высокой дивидендной доходностью от Финам (NEW)

• Топ-6 акций на ближайший дивидендный сезон от БКС

• 5 лучших акций под дивиденды от Промсвязьбанка

• Лучшие дивидендные акции 2024 года от Альфа-Банка

Кто богатеет на дивидендах, не пропустите новые обзоры.

Новые облигации

Активненько стало.

Разместились/собрали заявки: ТАЛК, Плаза, ЕвроСибЭнерго (CNY), Урожай, Агро-Фрегат, Евраз, Быстроденьги, Гарант-Инвест, Новатэк (100$). Я участвую в Быстроденьгах, ТАЛКе и Гаранте. Новатэк буду ловить на вторичке.

На очереди: Акрон CNY, АФК Система, Антерра, ТД РКС, А101 и другие, ну а скоро будет много интересных выпусков, не пропустите.

Пользуясь случаем, приглашаю всех подписаться на один из лучших каналов про облигации — Daniel London. Сам читаю с удовольствием, Дэн пишет всегда про все выпуски ВДО. На этой неделе у него набралась первая тысяча подписчиков. Дэн, поздравляю, вперёд к новым вершинам!

Индекс RGBI рухнул c 113,28 до 111,75. Я доволен, продолжаю покупать длинные ОФЗ. Но не факт, что это дно.

Полезное про облигации:

• Что такое оферта по облигациям, когда это хорошо, а когда плохо

• Амортизация облигаций: когда это хорошо, а когда плохо

• Облигации лизинговых компаний: от надёжных до рискованных с доходностью выше 21%

• Топ-10 облигаций с высокой доходностью от аналитиков РБК

• 15 флоатеров с ежемесячным купоном и высоким рейтингом

Крипта воспряла духом

Крипту укатали за прошлые две недели, теперь она нашла путь наверх. Биткоин добрался до 67к, эфир до 3100. Мой криптопортфель вернулся на уровень выше 1400 долларов. Надолго ли рост?

В Москве запретили микроквартиры

«Такое мы не строим!» При проектировании объектов в столице нельзя будет отклоняться от минимально установленных значений — 28 м для однокомнатных квартир и 44 м для двухкомнатных квартир. В противном случае будет выдаваться отрицательное заключение на проект.

А то эти инвесторы готовы даже десятиметровые покупать, чтобы сдавать их. Совсем уже кукухой поехали. Вот что делает с людьми метр по 300 (тут могла бы быть шутка про тракториста).

IPO-мания

Дивидендный сезон в разгаре, начинается сезон IPO. Ждём IPO префов Светофора, но не участвуем. АФК Система после МТС Банка планирует заработать на IPO ГК Элемент. В конце мая или даже начале июня. Можно попробовать поучаствовать, как и в IPO РТК-ЦОД, дочки Ростелекома. Тоже совсем скоро обещают.

Возвращение легенды

Нет, я не про застройщика. Отдельно стоит отметить, что «А класс» проведёт IPO нового ЗПИФ — Рентал ПРО. Бомба для фанатов бетона. Но не простого, а коммерческого.

Что ещё?

• Мой телеграм-канал вырос до 10 000 подписчиков.

• Вместо акций Yandex скоро будут акции Яндекса.

• Дуров заявил об успехе Notcoin. Немонета сколько-то стоит, што?

• Ethereum «приятно удивит» в ближайшие месяцы по мнению Coinbase. Збс.

• Инвесторы открыли 110 тысяч ИИС-3. Кто-то открыл, дамы и господа, котлетеры и туземунщики?

• НРД перенес запуск аналога СБП для ценных бумаг на конец года.

• Тинькофф может вернуться к дивидендам в 2024 году. А может и не вернуться.

• СКБ отчитался хорошо, но не отлично. Могут быть дивиденды до 6%. Магнит отчитался отлично.

• Мосбиржа предлагает обособлять и маркировать компании госсектора, которые не учитывают интересы миноритариев.

• Аналитики посчитали, что самое недоступное жильё среди российских городов по итогам 2023 года оказалось в (напряжённая музыка) Сочи! Чтобы накопить на квартиру площадью 54 кв. м здесь, семье из трех человек потребуется почти 8 лет (при условии сбережения всего дохода).

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции, финансы и недвижимость.

Чтобы не потеряться в мире дивидендов и быть в курсе последних событий о дивидендных выплатах компаний, подписывайтесь.

Также подготовил для вас дивидендные подборки и список компаний с самыми стабильными выплатами дивидендов:

ТОП-10 дивидендных акций на июнь 2024 года

ТОП-10 дивидендных акций на май 2024

ТОП-10 дивидендных акций от SberCIB

ТОП-7 дивидендных акций на долгосрок

10 самых стабильных компаний, выплачивающих дивиденды последние 5 лет.

Утвержденные дивиденды

На этой неделе утвердили дивиденды: Акрон, отсечка прошла 17 мая, НЛМК, Позитив, Пермэнергосбыт, ПАО Росбанк, ЧКПЗ, АКБ Авангард. Самые интересные истории – это НЛМК с 10% и АКБ авангард с 3,5% за 1 квартал 2024 года.

Объявленные дивиденды недели

Сургутнефтегаз-п (SNGSP)

• Размер дивидендов: 12,29 руб

• Дивидендная доходность: 17,6%

• Период: 2023 (купить до 17 июля 2024)

По обычкам все стандартно, 0,85 руб и 2,4% доходности.

Россети Центр (MRKC)

• Размер дивидендов: 0,06621 руб

• Дивидендная доходность: 10,8%

• Период: 2023 (купить до 03 июля 2024)

Левенгук (LVHK)

• Размер дивидендов: 0,9445 руб

• Дивидендная доходность: 1,6%

• Период: 2023 (купить до 27 июля 2024)

Гадкие утята

Советы директоров М.Видео, Русагро, ЕвроМедЦентр, Ижсталь, ЛЭСК, ЧМК, РН-Западная Сибирь, Павловский автобус, Россети Северо-Запад, НЕФАЗ, Русал, Волгоградэнергосбыт, Белон, ВХЗ, ПАО «ГТМ», Юнипро, Нижнекамскшина, Россети Сибирь, ТЗА рекомендовали не выплачивать дивиденды за 2023 год.

Норникель и Башнефть 22 мая, Газпром 23 мая, рассмотрят вопрос о рекомендации дивидендов по итогам 2023 года.

Индекс Московской Биржи

Мамба стронг. Индекс за неделю вырос с 3 449 до 3 501 пункта, Владимир Владимирович и Си душевно пообщались на этой неделе. Отметка в 3 500 взята впервые с 18 февраля 2022 года.

Рубль

Рубль крепок и уже вторую неделю немного да укрепляется, 90,99 руб за доллар.

Нефть

Нефть марки Brent 83,90$ за бочку.

Хороший курс рубля и стоимость нефти не может не радовать наших нефтяников. Нефть продается, кораблики с нефтью зашевелились, очень жду отчеты наших нефтяников.

Покупки

В рамках еженедельного инвестирования на этой неделе покупал Лукойл. Видимо, меня ждали, после этого красный гелик поехал закрывать свой дивидендный ГЭП, 8к близко?

Продал Россейти ЦП, Сургутнефтегаз-ао и рассказал, что буду покупать.

Что еще?

Зеленый денежный паровоз по имени Сбербанк катит к успеху, акции уже стоят за 320 рублей, а чистая прибыль за 4 месяца 2024 года составила 495,1 млрд руб (+5,1 г/г).

В Минфине сказали, что за 1 квартал 2024 года было открыто более 110 тыс. счетов ИИС-3, правда, не уточнили на сколько они были пополнены, но это уже совсем другая история.

Русал отказался выплачивать дивиденды, но собирается байбэчить акции, на этом фоне акции подскочили на 6%.

Газпром нарастил поставки газа в Китай по трубопроводу «Сила Сибири». Очень интересно, по каким ценам и за чей счет этот банкет.

Поделился своими маленькими победами в увеличении пассивного дохода с дивидендов, уже больше 130 000 рублей в год.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про дивиденды, финансы и инвестиции.

Участники:

• Сбербанк ( "Акции роста", "Дивидендные акции", "Инвестидеи" от команды CIB )

• ВТБ ("Акции топ-10", "Инвестидеи")

• Альфа (рекомендации от Гуру, которые в этом месяце исчезли и поделились на идеи по ТА и ФА, поэтому будет два блока от альфы)

• Тинькофф (Идеи аналитиков)

• БКС (Инвестидеи отсюда)

• Газпром Инвестиции (Инвестидеи отсюда от родной команды аналитиков)

• Обычные фонды на индекс - TMOS, SBMX, EQMX (Тинькофф, Сбер и ВТБ соответственно)

• AKME от Альфы, раз у них нет обычного фонда на индекс, MKBD, DIVD - фонды на дивидендные акции

Группы участников:

• Долгосрок - Сбербанк "Акции роста" + "Дивидендные акции, ВТБ "Акции топ-10" и Тинькофф

• Инвестиидеи - Сбербанк, ВТБ, Альфа ТА, Альфа Ф, БКС и Газпром.

• Фонды - TMOS, SBMX, EQMX, AKME, MKBD, DIVD

Что в итоге получилось?

Абсолютный зачёт на момент 18 мая:

• Две из трёх сберовских стратегий просто поменялись местами в ТОП-3, возможно дивидендные акции выстрелят резко вверх месяца через два-три.

• ВТБ в целом укрепил свои позиции за счёт стратегии "Топ 10", занимает 2 места в ТОП-5.

• Все фонды улучшили свои позиции по сравнению с прошлым месяцем, ожидаю, что с течением времени они будут занимать ещё более высокие позиции. Альфовский фонд пытается стать царём горы!

• При этом альфа по своим стратегиям выдала провалы, -14 позиций, два последних места в зачёте - это ШОК и дело не только в комиссиях.

• БКС лидер по прибыли непосредственно от сделок, Газпром видимо решил разочаровывать по всем фронтам сразу (привет отчёту)

• Единой стратегии-лидера пока нет, ТОП-3 заняты разными подходами.

Зачёт по стратегиям:

Сбер:

• В стратегии роста лидирует за счёт разницы цены активов. В портфеле акций роста единственный убыточный актив это ЮГК с -5.3%. Озон, Яндекс и Глобалтранс дают сильно рост в 29%, 22% и 17% соответственно.

• Дивидендную стратегию сильно спускает вниз почти отсутствие дивидендов (логично для второго месяца) и Юнайтед Медикал Груп с её -17% с момента закупки. Есть ещё символические минусы по паре процентов у Совкомфлота, Татнефти и Глобалтранса (рекомендация в рамках этой стратегии появилась сильно позже, чем в стратегии роста).

• По краткосрочной стратегии основной рост была реализация идеи по Глобалтрансу, которая принесла 18% прибыли. По продажам 2 из 4 были в минусе на 2-3%, НМЛК на плюс 6% и упомянутый GLTR.

ВТБ:

• В стратегии ТОП-10 всё зелёное, кроме Татнефти с её -0.94%, также это стратегия-лидер по дивидендам, думаю комментарии излишне.

• По идеям продаж было мало в этом, 2 из 3 в плюсе, но удачную продажу Абрау-Дюрсо приспустил такой же неудачный Мечел по 17% от цены каждая, но по рублям это +5000, как повезло.

Тинькофф:

• Основной рост дают Циан и HH по 30% каждая, тянет вниз Самолёт с его -7%, остальные акции в диапазоне от -2 до +2%.

Альфа:

По Альфе провал возможно связан с тем, что продажи происходили позже фактического окончания идей, так как в две краткие рабочие недели мая я не следил за приложениями.

• По техническому анализу четыре последние сделки были в минусе на 4-6% - это продажа ВТБ, Самолёта и FixPrice. Только 3 из 10 продаж были прибыльные, это МВидео, Газпромнефть и Полиметалл (прости господи), каждая дала прибыль меньше 2%.

• По фундаментальному анализу вина больше в самих активах, нежели в сделках, 2 из 4 продаж были прибыльные, но -68 рублей в цене активов сильно опускает стратегию, 5 из 8 акций сейчас в минусе, а лучший Сбер имеет всего +6% к цене, когда у других стратегий такой показатель у лучшей акции значительно выше.

Комиссии из-за резких закрытий идей и создания новых просто добила обе этих стратегии, передаю привет этому джентльмену:

БКС + Газпром:

• БКС лидер по прибыли от сделок, в этом месяце стоит сказать спасибо продаже Эталона с прибылью в ~1300 рублей. Другие две сделки, Лукойл и Татнефть тоже были с символическим плюсом. А вот цена текущих активов не радует, по сути положительная разница по активам достигается одним ЮГК с его +10% от цены покупок, остальное около 0 или в минусе.

• Газпром по продажам дал символический плюс, 2 из 2 в этом месяце, но активы в целом сомнительные, Сегежа тянет вниз, это уравновешивают Сбер и Сургутнефтегаз, остальное болтается около 0.

Где можно посмотреть все эти портфели?

Все 16 виртуальных портфелей с деталями операций можно посмотреть здесь

Что дальше?

Сегодня-завтра моделируем новую закупку, распишу может быть подробнее этот процесс. Через месяц посмотрим, что получится у Пети в новом месяце. А как вы думаете, кто может оторваться вперёд со своей стратегией?

P. S. Всё выше сказанное не является ИИР всех участников экспериментов, о чём упомянуто в соответствующих источниках, не является моим ИИР. Данное наблюдение производится чисто в развлекательных целях. Думайте сами, куда вкладывать ваши деньги, а не смотрите на брокера или советчиков в интернете.

Подписывайте здесь или на мой канал, если тематика интересна вам.